3613
近日，芯片設(shè)計服務(wù)商格見構(gòu)知完成了A輪融資。投資方名單中，葛衛(wèi)東創(chuàng)辦的“混沌投資”現(xiàn)身其中。
提起葛衛(wèi)東，創(chuàng)投圈應(yīng)該不會對這個名字感到陌生。從10萬元資產(chǎn)奮斗到如今以160億元身價登上福布斯排行榜，葛衛(wèi)東在資本市場上頗具傳奇色彩，在國內(nèi)被稱為“東邪”、“葛老大”，在國外被稱為“狙擊華爾街的東方之狼”。
這次投資格見構(gòu)知，也讓葛衛(wèi)東在芯片領(lǐng)域的投資浮出水面。在一級市場，他共出手了近10家芯片領(lǐng)域公司，其中兩家成功沖刺IPO，且上市科創(chuàng)板。
160億元富豪偏愛芯片投資
“父母把我生下來就是為了做投資”，這是葛衛(wèi)東的微博個人簽名。
出生于1970年的葛衛(wèi)東，如今已有54歲，但其投資的并不是傳統(tǒng)上“四平八穩(wěn)”的行業(yè)，而是半導(dǎo)體芯片、人工智能這類投入大、回報周期長的高風(fēng)險高回報行業(yè)。
據(jù)披露，此次投資的格見構(gòu)知，是一家聚焦高性能型、通用型、低成本型的MCU公司，專注于消費(fèi)工業(yè)級控制器（MCU/DSP）芯片設(shè)計，并將于今年推出多系統(tǒng)多型號實(shí)時微控制器產(chǎn)品（MCU）。
而回顧他的投資生涯，可以看出，格見構(gòu)知是葛衛(wèi)東長期布局半導(dǎo)體行業(yè)的又一落子。
時間回到1991年，葛衛(wèi)東于四川大學(xué)經(jīng)濟(jì)系畢業(yè)后，回到貴陽老家，在貴州糧油進(jìn)出口公司，從事外貿(mào)員工作。在職期間，他一邊從事本職工作，一邊熟悉糧油國際貿(mào)易邏輯，開始接觸到糧油期貨交易。
彼時，絕大多數(shù)中國人還沒聽說過期貨，葛衛(wèi)東憑借著商品貿(mào)易的工作經(jīng)歷以及科班出身的學(xué)術(shù)積累，在那個草莽年代無疑形成了降維打擊之勢。
1999年，葛衛(wèi)東扔掉了國企的鐵飯碗，來到上海開始獨(dú)立經(jīng)營大宗商品的貿(mào)易工作；2000年又開始正式投身期貨交易；2005年，葛衛(wèi)東成立上?；煦缤顿Y有限公司，后又邀請校友王歆加盟，很快便積累下50億財富。
2013年后，葛衛(wèi)東開始向一級市場延伸，并逐漸開始在芯片領(lǐng)域出手。其中最具代表的，無疑是投資國內(nèi)CPU/DPU龍頭企業(yè)海光信息。
2020年7月，海光信息第二次增資時，混沌投資出資約5億元，認(rèn)繳4459萬元注冊資本，持股2.24%，位列公司第九大股東。
兩年后，也就是2022年，海光信息登陸科創(chuàng)板，按照當(dāng)時混沌投資的持股比例1.76%和發(fā)行市值836.56億計算，混沌投資在股票發(fā)行時已經(jīng)翻了近三倍。
而后，到了2023年1月，人工智能行情持續(xù)火熱，對算力的需求也與日俱增，海光信息搭上AI的風(fēng)口，從40多元一路狂飆至最高102元。
這意味著，葛衛(wèi)東最初近5億元的投資，搖身一變升至40多億元，一把狂賺30多億元。這讓彼時正經(jīng)歷投資“低谷”、一度稱要“躺平”的葛衛(wèi)東，重新“站”了起來。
不斷擴(kuò)大的“芯片”版圖
除了上文提及的最新出手的格見構(gòu)知，以及最具代表的海光信息，根據(jù)財聯(lián)社創(chuàng)投通-執(zhí)中數(shù)據(jù)顯示，在一級市場，葛衛(wèi)東旗下的混沌投資共出手了近10家芯片領(lǐng)域公司：
玏芯科技：2024年3月，玏芯科技宣布完成年內(nèi)第二輪數(shù)億元融資，本輪融資由混沌投資，KIP投資、廣州產(chǎn)投等聯(lián)合投資。此前在2023年11月，公司宣布完成A+輪數(shù)億元融資，混沌投資也有參與。
據(jù)公開資料顯示，玏芯科技成立于2020年，是一家高速光電芯片設(shè)計公司，專注于為行業(yè)提供全球性能領(lǐng)先的光通信芯片產(chǎn)品，其產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于數(shù)據(jù)中心、相干光通信、 5G、光纖到戶、消費(fèi)類光通信和自動駕駛等領(lǐng)域。
治精微電子：根據(jù)企查查信息，2023年11月，治精微電子完成股權(quán)融資，參與投資的機(jī)構(gòu)包括張江科投和混沌投資。
治精微電子于2017年底在張江成立，專注于高端模擬芯片技術(shù)和產(chǎn)品的研發(fā)和制造，主要產(chǎn)品為信號鏈產(chǎn)品，比如低溫漂精密電壓基準(zhǔn)源、精密低噪聲運(yùn)算放大器、精密儀表放大器等。
慧智微：2023年4月，射頻前端芯片獨(dú)角獸慧智微發(fā)布的招股書顯示，混沌投資持有公司股份512.96萬，對應(yīng)持股比例1.29%。
實(shí)際上，混沌投資很早就在一級市場投資了慧智微，從2018年12月就開始布局，并參加了B輪、C輪、C+輪等多次融資，累計投資金額達(dá)4000萬元。值得一提的是，與葛衛(wèi)東一起參與投資慧智微的公司還包括大基金二期、紅杉等股權(quán)創(chuàng)投基金。
作為射頻前端芯片的參與者，慧智微曾是全球第一家實(shí)現(xiàn)可重構(gòu)多頻多模射頻前端技術(shù)并量產(chǎn)的芯片公司。2023年5月，慧智微登陸科創(chuàng)板，按照發(fā)行價，葛衛(wèi)東持股市值超1億元，相較于4000萬元的投資，其仍有翻倍的收益。
芯投微：2023年1月，包括混沌投資在內(nèi)的三家公司，按投前估值27.8億元、合計出資2.2億元，認(rèn)繳芯投微6013.3萬元的新增注冊資本。其中，混沌投資以貨幣出資1億元，增資完成后持有芯投微3.33%股權(quán)。
根據(jù)芯投微官方網(wǎng)站顯示，該公司成立于2020年6月，時長還不到四年，是一家國際性射頻濾波器供應(yīng)商，在中國和日本設(shè)有研發(fā)和生產(chǎn)中心，其控股的日本NSD公司前身為日本NEC和NDK的射頻濾波器事業(yè)部，擁有射頻濾波器完整的知識產(chǎn)權(quán)、豐富的研發(fā)生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)和優(yōu)質(zhì)的國際客戶。
沐曦：2022年7月，沐曦宣布完成10億人民幣Pre-B輪融資，本輪由混沌投資、央視融媒體產(chǎn)業(yè)投資基金聯(lián)合領(lǐng)投，上海國盛資本、中鑫資本、建銀科創(chuàng)、和暄資本、普超資本等機(jī)構(gòu)跟投。
沐曦公司總部位于上海臨港區(qū)，主要瞄準(zhǔn)高性能GPU領(lǐng)域，而該領(lǐng)域由英偉達(dá)和AMD等美國芯片巨頭主導(dǎo)。從2020年開始，GPU便成為國內(nèi)芯片領(lǐng)域最“吸金”的賽道之一，融資總額已超過200億元。IDC預(yù)計，到2025年，中國GPU服務(wù)器市場規(guī)模將達(dá)到54.9億美元，而整個中國加速服務(wù)器市場規(guī)模將達(dá)到64億美元。
超硅半導(dǎo)體：2020年12月，混沌投資投資了超硅半導(dǎo)體。隨后在2022年，超硅半導(dǎo)體又先后完成兩次融資后，共有混沌投資、上海礫靚、松江集硅、天津镕瑞、上海集成電路產(chǎn)業(yè)基金等共45名機(jī)構(gòu)及個人投資者。
據(jù)悉，超硅半導(dǎo)體正處于上市輔導(dǎo)階段。
超硅半導(dǎo)體主要從事大尺寸集成電路級別硅片的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要產(chǎn)品包括200mm的拋光片、氬氣退火片和外延片、300mm的拋光片等，目前擁有上海和重慶兩處生產(chǎn)基地。
聯(lián)手兆易創(chuàng)新入場合肥產(chǎn)投圈
除了直接投資，葛衛(wèi)東還入局合肥產(chǎn)投圈。
2024年4月，一支出資額10億的新基金——合肥石溪兆易創(chuàng)智創(chuàng)業(yè)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）注冊成立。該基金的LP包括存儲龍頭兆易創(chuàng)新，除此之外還有合肥產(chǎn)投、興泰資本、瑞丞基金等一眾安徽/合肥的國資平臺和產(chǎn)業(yè)方，以及混沌投資。
兆易創(chuàng)新與合肥淵源頗深。2016年5月，合肥與兆易創(chuàng)新共同出資組建長/鑫公司，這是安徽單體投資最大的工業(yè)項(xiàng)目，超過1500億。
現(xiàn)在，合肥已是全國集成電路產(chǎn)業(yè)重點(diǎn)發(fā)展城市之一，集聚了晶合集成、通富微電、匯成股份、恒爍股份、頎中科技等集成電路企業(yè)超400家，從業(yè)人員超2.5萬人，構(gòu)建了設(shè)計、制造、封裝測試、設(shè)備材料及公共服務(wù)平臺的完整產(chǎn)業(yè)鏈。
而根據(jù)兆易創(chuàng)新2024年3月披露的一份公告顯示，葛衛(wèi)東位居公司第三大股東?；乜凑滓讋?chuàng)新的歷史財報，自2018年中報首次現(xiàn)身公司大股東名單以來，葛衛(wèi)東對兆易創(chuàng)新不斷增持。
這意味著，葛衛(wèi)東和他創(chuàng)辦的混沌投資，也將深度參與合肥的產(chǎn)業(yè)生態(tài)，在半導(dǎo)體賽道，尋找更多機(jī)會。
參考資料：
1. 創(chuàng)投日報，葛衛(wèi)東，創(chuàng)投圈“新大佬”！
2、LP波譜，“東邪”葛衛(wèi)東，入局合肥產(chǎn)投圈
下載ECAD模型
